论文摘要
村镇银行作为一个新兴的农村金融机构,设立初衷是活跃农村金融市场,立足于当地经济发展实际,为农户、农业、农村提供金融支持,主要在不发达的地区为农户和微小企业提供小额信贷。目前的市场定位于满足“三农”中大额资金需求,这样虽然资金管理成本低,但不利于分散风险,也未能给农户和小额资金需求者提供资金支持,有违政策初衷。如果村镇银行将市场定位于为农户和微小型企业提供金额在5-50万的经营类贷款,虽然贷款管理成本增加,但抢先涉足这一正规金融的真空市场,为村镇银行真正扎根农村,培养和壮大客户群、持续稳定的发展大有裨益。目前,我国农村金融的小额贷款市场长期被非正规金融组织和个人占据,现有的小额贷款公司和农村合作基金和其他非正规金融机构在农村小额贷款市场充当主力军的角色,但限于规模和组织性质,业务范围狭窄,不能满足农村小额信贷这一大市场的需求。金融连接理论认为农村地区正规金融与非正规金融并存,正规金融有资金和规模、管理上的优势,但对当地适应能力和信息采集较非正规金融难度大,而非正规金融源于当地具备信息收集优势,但资金、规模和管理上有欠完善,两者具有互补性。国内外的研究表明,正规金融与非正规金融在农村市场的“连接”可以通过恰当的机制设计来实现。鉴于我国农村信贷短、小、频、无信用记录和无抵押的特点,贷款风险高,村镇银行选择的贷款对象多为中小企业,涉农贷款比例偏低,与政策初衷相悖。如何通过机制设计,解决涉农贷款信息不全对信贷的约束问题,是解决农户和微型企业信贷、引导村镇银行向服务三农方向发展的关键。本文立足于恩施州村镇银行和非金融机构的发展现状,运用SWOT分析法分析建立连接的可行性和必要性,试图通过机制设计将村镇银行与非正规金融机构“连接”,解决涉农信贷信息收集问题的同时,引导农村非正规金融管理和规模的升级。恩施州作为西部经济欠发达地区,农村金融发展滞后制约了当地经济的发展。村镇银行作为州新兴正规金融机构,陷入了传统正规金融经营的怪圈,贷款范围集中在中小型企业,涉农贷款数额和规模很小。本文在分析恩施州资金供求的基础上,提出村镇银行与非正规金融合作建立连接,解决农户和微小企业经营类贷款,贷款额度以5-50万为宜,通过经营类贷款拉动当地经济发展,为建设社会主义新农村提供经济支持,全文共分为5章。第一章是导论。导论部分首先对村镇银行偏离服务“三农”初衷的经营现状进行阐述,指出村镇银行与非正规金融建立连接的重要意义,并对研究方法及主要内容进行说明,最后指出文章的创新点及不足之处。第二章是村镇银行与金融连接的文献综述。回顾金融连接理论的国内外研究成果,介绍了村镇银行的市场定位和目前出现的问题,认为村镇银行市场定位不清,经营风险大。村镇银行作为自负盈亏的商业银行,政府应该减少干预甚至不干预。对于服务对象。作为农村地区正规金融机构,应该着重解决农户和微小企业、个体工商户的经营需求。村镇银行的设立打破了原有正规金融供给不足、竞争不充分的局面,加速农村金融机构改革创新。但是村镇银行存在产品创新不足、涉农贷款因信息不对称受阻、“三农”贷款风险大等原因偏离服务“三农”的市场定位。学者们提出,加大对村镇银行的扶持、加强风险管控、完善农业保险、建设先进的清算系统等措施,利用农村地区社会网络资本解决信息不对称问题,坚定的为“三农”提供资金支持,才能从根本上摆脱现在的困境。关于金融连接的研究认为,片面依靠正规金融规模扩张并不能有效解决农村金融供给不足的问题,通过正规金融与非正规金融连接能发挥双方优势,节约银行信息收集成本,非正规金融机构获得弥补放贷机会成本的佣金收入。连接需要“胡萝卜加大棒”的举措：给予正规金融引导性激励,而对于非正规金融则要加强监管。第三章是恩施州村镇银行的现状与金融连接的背景,恩施州村镇银行与非正规金融机构的连接为无意间形成的垂直连接为主,连接关系很弱,缺乏对连接的规范化管理。通过建立模型理论推导了金融连接可以有效解决逆向选择和道德风险问题、降低违约率。建立连接的条件是信息资源对于区分好坏借款人很重要即项目产出差别大、放贷人监督成本低、放贷成本差别不大。运用SWOT分析法分析了当前我国农村地区建立金融连接的客观环境,认为恩施州具备建立连接的客观条件。第四章是村镇银行金融连接的机制深化。村镇银行与非正规金融的连接模式有垂直连接和水平连接,垂直连接模式构想有三种：第一种情况,将村镇银行信贷与商品交易互联,即村镇银行(放贷方)→农业企业(初步借款方)→农户(最终借款方)。第二种情况,村镇银行与自有资金放贷者的连接,即村镇银行为自有资金放贷者提供一系列的政策咨询和风险指导,帮他们拟定规范合法的借贷合同。第三种情况,村镇银行与金融小组的连接。水平连接指村镇银行在非正规金融机构给借款人贷款额度不足以满足借款人资金需求的时候,对借款人放贷,利用与非正规金融机构的风险共担降低逆向选择风险。结合恩施金融发展现状与农业产业化发展战略,根据恩施州村镇银行金融连接现状,提出适合恩施州金融连接的深化机制：1.建立“村镇银行+农业龙头企业+农户”的垂直连接；2.建立“村镇银行+自有资金放贷者+农户”的垂直连接；3.建立“村镇银行+金融小组+农户”的垂直连接；4.建立“村镇银行+农户+非正规金融”的水平连接。第五章结论及研究展望,总结村镇银行在农村发展建立金融连接的必要性和可行性,对政府在建立连接过程中可以作为的领域提建议,最后指出文章不足之处和有待进一步研究的方向。